民生宏观 · 周君芝团队

　　导读

　　广交会是中国“第一展"，疫(yì)后线下广交终于在4月中旬重(zhòng)启。我们(men)赶赴133届广交会(huì)，把握人(rén)流交织背后的中国出口暗(àn)线。

　　要点

　　4月中国进出口商品(pǐn)交(jiāo)易会（即广交会）疫后(hòu)重启线下开展，我们随即(jí)赶赴广(guǎng)交会开展专项调研，用另一个(gè)视角观察中国出口企(qǐ)业现状(zhuàng)，并捕捉(zhuō)一些(xiē)能够反映中国出(chū)口长期趋势的线索。

　　通过广交会观察中国企(qǐ)业出口状(zhuàng)况，有两大天(tiān)然优势。

　　广交会规模最大(dà)、商品种类最全、参会采购商数量多且国(guó)别广，被誉(yù)为(wèi)“中国第一(yī)展”。

　　以本(běn)届广交(jiāo)会(huì)为例，展会面积(jī)达到150万平方米(mǐ)，时(shí)间跨度从4月15日至5月5日，按(àn)照3期分别举办，涉(shè)及(jí)16个大类品种，基本覆盖(gài)主要商品。

　　广交会参展企(qǐ)业所涉(shè)及的规模大(dà)小(xiǎo)和所属地(dì)域非常广泛，包括大量(liàng)中小外贸企业，也包(bāo)括行业龙头企(qǐ)业。广交(jiāo)会能够提供充足样本，便于我(wǒ)们观察中国外(wài)贸出(chū)口(kǒu)企业群像，这是广交(jiāo)会反(fǎn)馈中(zhōng)国出口信息的第一大优势。

　　对外(wài)贸企业(yè)而言，外贸展会是重要(yào)的(de)拓客渠道(dào)。新增客(kè)源的数量和质量，影(yǐng)响外贸(mào)企业长期(qī)新增订单(dān)。广交会参会客户及参展氛围，能(néng)够为我们(men)把握更长趋(qū)势的(de)外贸(mào)大环境(jìng)和出口大趋势提供(gōng)线索(suǒ)。这是广交会反馈中国出口信息(xī)的第二(èr)大优势。

　　本次广交会(huì)调研(yán)，我们(men)得到(dào)当下中(zhōng)国出(chū)口企(qǐ)业群像五点特征(zhēng)，或(huò)预示中国(guó)出口趋势。

　　趋势(shì)一(yī)，客(kè)流总(zǒng)体旺盛，然更(gèng)多来自(zì)境内(nèi)采购商(shāng)，欧美采购商流量明(míng)显低于往年(nián)。

　　本(běn)次广(guǎng)交会客流(liú)量相对旺盛，相(xiāng)较以往(wǎng)，今年境内采购商明显(xiǎn)增(zēng)多。境(jìng)内和境外客(kè)流比重达到3:1。往年国内外(wài)客户充分交流时(shí)，境(jìng)内和境外采购(gòu)商比例达到1:1。

　　本次参(cān)展外商(shāng)以(yǐ)东盟、日韩、非洲为主，还包含部(bù)分中东(dōng)和俄罗(luó)斯客户群体。欧美客户数量(liàng)明显下降，意味着高效益客户不足，毕竟欧(ōu)美客户属于(yú)高效益客(kè)户。

　　趋势二，“一带(dài)一路”沿线(xiàn)国(guó)家（东南(nán)亚、俄罗(luó)斯和中东）构成中国(guó)出口新动(dòng)能。

　　与(yǔ)我们(men)之前长(zhǎng)三角出口调(diào)研(yán)信息一致，本次广交会调(diào)研反(fǎn)馈(kuì)，一(yī)带一(yī)路国家订单增幅较(jiào)大。其中东南亚订单饱满，俄罗斯和中(zhōng)东因订(dìng)单总量(liàng)尚小。

　　针对俄罗斯和中东(dōng)国家订单，中国不同(tóng)类型出口企业感(gǎn)受存(cún)异。部分企业(yè)表(biǎo)示今年对俄快速增长(zhǎng)，增速(sù)甚(shèn)至超过30％；部(bù)分企业则表示今年对俄(é)出口并未发(fā)生太大变化。

　　趋势(shì)三，相较大型和自主品牌外(wài)贸(mào)企业，小企业和(hé)代工企业出口压(yā)力明显更大。

　　企(qǐ)业普(pǔ)遍(biàn)反(fǎn)馈今年(nián)海外需求较过去两年明显走(zǒu)弱，不(bù)同规模和类型(xíng)企(qǐ)业反馈，它们具体面临的出(chū)口压力存在明显差异。

　　小(xiǎo)型企业普遍反馈今年订单明显下滑，中(zhōng)大(dà)型企业反馈今年订单虽(suī)有下(xià)滑(huá)，下滑程(chéng)度(dù)较轻，甚(shèn)至(zhì)部分大中型企(qǐ)业订(dìng)单略有增长。

　　相较(jiào)单(dān)纯的(de)代加工企业(yè)，具备自主(zhǔ)品牌的(de)出口企(qǐ)业订单情况相对(duì)较好(hǎo)，出口压力较轻。

　　趋势四，2023年中国出口企业仍面临一定贸易摩擦压力。

　　本次调研反(fǎn)馈，中国外(wài)贸企业(yè)面(miàn)临较为普遍的贸易摩擦。不仅传统(tǒng)的欧美(měi)发(fā)达国家对中国外贸企业保(bǎo)有持续的(de)贸易摩擦，甚至发展中经济体与中国之间的贸易摩擦也在加(jiā)剧(jù)。

　　例如中国(guó)对(duì)非洲(zhōu)地(dì)区出口的贸易摩擦(cā)正在加剧，主要方式为加征关税(shuì)，目的在于保护本地制造业发展(zhǎn)；

　　又(yòu)例如(rú)，东非(fēi)共同(tóng)体对外关税税率分(fēn)三(sān)档，终端消费品25％、中间(jiān)产品10％、原(yuán)材料和资本货物0％。设(shè)置关税的初衷(zhōng)是(shì)为保护本地制造业免受廉价进(jìn)口竞争。

　　趋势五，中国出(chū)口企业产业转移(yí)范围正在扩大，转移进程(chéng)正在加速。

　　调研企业普遍反馈，受关税税率和劳(láo)动力成本(běn)因(yīn)素影响，当前(qián)中(zhōng)国企业已经开始产业转移。疫情之(zhī)后产业转(zhuǎn)移浪潮加速，头部大型企业是(shì)这一轮产业(yè)转移浪潮(cháo)中的(de)主(zhǔ)体(tǐ)。

　　目录(lù)

　　正(zhèng)文

　　引言

　　3月(yuè)中(zhōng)旬，我们开展杭(háng)州外贸专项调研，随后发(fā)布《中(zhōng)国出口的优势与忧虑》和(hé)《中国产业转移的三点(diǎn)现实(shí)》两篇专题(tí)报告，提示中国出口两点超(chāo)预期表(biǎo)现：

　　一是今年一季度中国出(chū)口订单(dān)和金额或将(jiāng)大增，主(zhǔ)因(yīn)去年底订单转移至(zhì)年初；

　　二是疫情之后中国出(chū)口企(qǐ)业迎来(lái)产(chǎn)业转移浪潮，并影(yǐng)响中国出(chū)口产品结构。

　　4月中国(guó)进出口商(shāng)品交易会（即广交会）疫后重启线(xiàn)下开(kāi)展(zhǎn)，我们前往广(guǎng)州进(jìn)行(xíng)专项调研，从另一个角度观察中国当下出口现(xiàn)状以及(jí)中(zhōng)国(guó)出口企(qǐ)业面临的(de)长期趋(qū)势。

　　一、外贸展会能够反映出口的大环境和(hé)大趋(qū)势(shì)

　　对外(wài)贸(mào)企业而言，外贸展会是一个重(zhòng)要的拓客渠道，能(néng)够集中高效拓(tuò)展新客(kè)户群体。新增客源的数量和(hé)质量，影(yǐng)响(xiǎng)外贸企(qǐ)业长期新增订单规模。

　　值得注意的是(shì)，外贸展会新拓(tuò)客户并不意味着当期订单暴增(zēng)。短(duǎn)期之内(nèi)海关总署(shǔ)统计的出口订单(dān)主(zhǔ)要与之前客(kè)户签订的(de)老(lǎo)订单(dān)相关。外贸展(zhǎn)会反映的是更(gèng)长期的外贸(mào)大环境和(hé)出口大趋势。

　　二、广交会为中国最大外(wài)贸展会，可(kě)观察(chá)样本(běn)充足

　　广(guǎng)交会作为中国最(zuì)大的进出口商(shāng)品展会，已经举办133届，为中国历史最长(zhǎng)的外贸展(zhǎn)会，被(bèi)誉(yù)为“中国第(dì)一展”。

　　广交会的(de)会展规模最大、商品种类最全(quán)、企业类(lèi)型最多、参会采(cǎi)购商数(shù)量最多、国别最广，能够为我们观察中国外贸出口现状和趋势提供充(chōng)足样本。

　　133届广交会的展(zhǎn)会面积(jī)达到(dào)150万平方米(mǐ)，时间跨度从(cóng)4月15日至(zhì)5月5日，按照3期分别举(jǔ)办(bàn)，每期涉及商品种类(lèi)包括：

　　第一期：电子及(jí)家电、照明(míng)、车辆及(jí)配(pèi)件、机械、五金工(gōng)具(jù)、建材(cái)、化工产品、能源；

　　第二期：日用消费品、礼(lǐ)品、家(jiā)居装饰品(pǐn)；

　　第三期：纺织服装(zhuāng)、鞋、办(bàn)公箱包(bāo)及休闲(xián)用(yòng)品、医药(yào)及医(yī)疗保健、食品。

　　133届广交会第1、2期累(lèi)计参(cān)展企业数homework可数还是不可数名词，homework可数吗？housework 呢(shù)量达到2.5万家(jiā)，参(cān)展数量较(jiào)多。

　　三、今年广交(jiāo)会反映当前外贸环境(jìng)五点特征

　　第一(yī)，客(kè)流(liú)旺盛，更多来自(zì)境内采购(gòu)商，欧美采购商流量明显低于往年(nián)。

　　结合现场调研企业反馈，本次广交(jiāo)会(huì)客(kè)流量相(xiāng)当旺盛，但(dàn)相较往期展会(huì)，本次广交会开放境内采购商名额，客流结构上境内采(cǎi)购商与(yǔ)境外采购商占(zhàn)比为3 ：1。换言(yán)之(zhī)，本次(cì)展会更多人(rén)流来自于境内(nèi)采购商，往年内(nèi)外交流比(bǐ)较充分(fēn)时，境(jìng)内(nèi)和境外(wài)采购商比(bǐ)例达到1:1。

　　本次外商(shāng)结构中(zhōng)，欧美客户数(shù)量明显不足(zú)，本次境外采购商主要为东盟、日韩、中东、俄罗斯(sī)和非(fēi)洲等客(kè)户群(qún)体。

　　对中国外贸企业而言，欧美客户(hù)属于(yú)高效益客户，欧美(měi)采购商数量下降，意(yì)味着本次广交会(huì)反馈出来的(de)信息是当下(xià)高效益客(kèhomework可数还是不可数名词，homework可数吗？housework 呢)户(hù)占比(bǐ)有所下(xià)降。

　　根据部分企业(yè)反馈，本次欧美客户数量偏(piān)少，可能和过去3年欧美(měi)跨境电商发展迅速有关，部(bù)分采购商已经不直(zhí)接前往线下展会(huì)。

　　第(dì)二，“一带(dài)一路”沿(yán)线国(guó)家构成出(chū)口新(xīn)动能(néng)。

　　与近期出口数据(jù)相(xiāng)匹(pǐ)配，调(diào)研企业(yè)反(fǎn)馈“一带一(yī)路”国家的订单增幅(fú)较为明显。除东南亚外，俄罗斯和中东整体(tǐ)的采购规模(mó)相(xiāng)对(duì)偏小。

　　因(yīn)此，针对俄罗斯和中东(dōng)客(kè)户订(dìng)单(dān)，不同企业之间感受存在明显差异。部分企业表示今年(nián)对俄(é)增长超过30％，部分企业则(zé)表(biǎo)示对(duì)俄出口(kǒu)并未(wèi)增长。

　　和前次(cì)调(diào)研结果相近，企(qǐ)业(yè)普遍(biàn)反馈欧美出口动(dòng)能最为疲弱，日韩(hán)需(xū)求相对(duì)平稳。

　　第(dì)三，相较大型和自主品牌外(wài)贸企业(yè)，小(xiǎo)企(qǐ)业和代工企业(yè)出(chū)口压(yā)力(lì)明(míng)显更大。

　　企业普遍反馈目前海(hǎi)外需求较过去(qù)2年有明显走(zǒu)弱，不同规模(mó)和类(lèi)型的(de)企业(yè)所面临的出口压力存在明(míng)显差异(yì)。

　　小型企业(yè)普(pǔ)遍反(fǎn)馈今(jīn)年订单下滑(huá)明显，而中大型企业则反馈今(jīn)年订单(dān)虽有下滑，但程度(dù)相对较轻(qīng)，甚至(zhì)部(bù)分企业存(cún)在订单(dān)略增(zēng)的情况。

　　此(cǐ)外，相较于单纯(chún)的代加(jiā)工企业(yè)，具备自主品牌的外贸企业反馈今年订单情况相对(duì)较好，出口压力较轻。

　　第四，2023年(nián)中(zhōng)国出口企业仍面(miàn)临(lín)一定贸易摩擦(cā)压(yā)力。

　　本次广交会参展(zhǎn)企业反馈，中(zhōng)国(guó)外贸(mào)企业正面(miàn)临较为广泛的贸易摩(mó)擦。中国和欧美发(fā)达国家之间存在(zài)贸易摩擦，除此之(zhī)外，中国(guó)企业同样面(miàn)临其(qí)他地(dì)区贸易摩擦增大，例如中国对(duì)非洲地区(qū)出口的贸易摩擦正在加剧，主要(yào)方式(shì)为(wèi)加征关税，目的在于保(bǎo)护本地制造(zào)业发展。

　　2022年7月东非(fēi)共同体正(zhèng)式实(shí)行(xíng)第四档35％的(de)共同对外关税的决定，计(jì)划纳入的(de)商品包括：乳(rǔ)制(zhì)品(pǐn)、肉产(chǎn)品、谷物(wù)、食用(yòng)油、饮料和(hé)酒类、食糖及糖果、水果(guǒ)、坚(jiān)果、咖啡、茶(chá)叶、鲜花、调味品、家具、皮革品、棉(mián)纺织品、服装、钢铁产品(pǐn)和陶瓷产品等。

　　原先东非共体(tǐ)共同(tóng)对外关(guān)税(shuì)税率分三(sān)档，终(zhōng)端消费品(pǐn)25％、中(zhōng)间(jiān)产(chǎn)品10％、原材料和资(zī)本货物0％。初(chū)衷是保护本地制造业免受廉价进口竞争。